Anleihen-Check: Arteus Energy GmbH möchte kräftig wachsen - Kupon 7,750% p.a.

Die Arteus Energy GmbH, Projekt­ent­wickler von Erneuer­bare-Energien-Anlagen und Strom­erzeuger mit Fokus auf Agri-PV und BESS in Deutsch­land, treibt die Um­setzung ihrer Projekt- und Wachs­tums­strategie konse­quent voran. Zur Finan­zierung des weiteren Wachs­tums hat Arteus eine neue Unter­nehmens­anleihe 2026/2031 mit einem Volumen von bis zu 8 Mio. Euro und einem Zinssatz von 7,75% p.a. aufgelegt. 

Die Gesellschaft hat u. a. einen Rahmenvertrag mit einem Investor über ein Eigenkapitalvolumen von bis zu 50 Mio. Euro. Ein Joint Venture mit der Samsung C&T Renewable Energy Europe GmbH sichert zudem eine millionenschwere Entwicklungsfinanzierung.

Mittelverwendung
Mit den zufließenden Mitteln möchte das Unternehmen insbesondere den Pipelineausbau beschleunigen, Agri-PV- und BESS-Projekte im Eigenbestand realisieren sowie neue Märkte und Technologien erschließen. 

Interessierte Anleger können das grüne Wertpapier über die Unternehmenswebseite unter www.arteus-energy.de/anleihe-2026-2031 zeichnen. Die Emission wird von der Lewisfield Deutschland GmbH als Financial Advisor begleitet.

Unternehmen
Arteus positioniert sich als unabhängiger Stromerzeuger mit einem vertikal integrierten Geschäftsmodell entlang der gesamten Wertschöpfungskette – von der Flächensicherung und Projektentwicklung über den Bau bis hin zum Eigenbetrieb und zur Vermarktung erneuerbarer Energien. Der Fokus liegt dabei aktuell insbesondere auf Agri-PV-Projekten und Batteriespeicherlösungen in Deutschland, da sie zentrale Herausforderungen der Energiewende lösen, darunter Flächenknappheit, Netzengpässe und die zunehmende Volatilität im Strommarkt.

Arteus verfügt aktuell über eine Projektpipeline von rund 330 MW Agri-PV sowie rund 1.950 MW BESS, die den strukturellen Nachfrageüberhang im deutschen Strommarkt adressiert. Der von einer Wirtschaftsprüfungs- und Unternehmensberatungsgesellschaft plausibilisierte Fair Value des Gesamtportfolios beträgt rund 25 Mio. Euro (Agri-PV: ca. 14,8 Mio. Euro; BESS: ca. 10,1 Mio. Euro). Arteus verfolgt eine klare Wachstumsstrategie hin zu einem langfristigen Eigenbetrieb der Erneuerbare-Energien-Anlagen mit stabilen und planbaren Cashflows. Dazu soll das eigene Portfolio in den kommenden Jahren konsequent in Richtung eines europäischen, technologieoffenen, skalierbaren Renewable Energy IPP ausgebaut werden.

„Unser integrierter Ansatz unterscheidet uns von vielen klassischen Projektentwicklern. Während dort häufig der Projektverkauf im Vordergrund steht, bauen wir Schritt für Schritt ein eigenes Portfolio als Independent Power Provider auf. Auf diese Weise erzielen wir nicht nur Entwicklungserlöse, sondern vor allem auch langfristig wiederkehrende und planbare Cashflows aus Stromproduktion, Direktvermarktung, Power Purchase Agreements und Batteriespeichern“, erläutert Sebastian Böhmer, Gründer und Geschäftsführer der Arteus Energy GmbH im Interview.

„Neben dem Anleihekapital setzen wir auf eine starke Kombination aus namhaften strategischen Partnerschaften und institutionellem Eigenkapital. So haben wir zum Beispiel einen Rahmenvertrag mit einem renommierten Investor über ein Eigenkapitalvolumen von bis zu 50 Mio. Euro abgeschlossen. Zusätzlich sichert uns ein Joint Venture mit der Samsung C&T Renewable Energy Europe GmbH eine millionenschwere Entwicklungsfinanzierung. Die Anleihe stellt also in der Tat nicht die vollständige Finanzierung unserer Wachstumsstrategie dar, sondern einen gezielten Baustein innerhalb eines deutlich breiteren Finanzierungsrahmens“, betont Böhmer.

Stärken
- Hohe Wachstumsdynamik
- Rahmenvertrag mit einem Investor über ein Eigenkapitalvolumen von bis zu 50 Mio. Euro (sh. Interview)
- Joint Venture mit der Samsung C&T Renewable Energy Europe GmbH sichert millionenschwere Entwicklungsfinanzierung
- Projektpipeline umfasst derzeit rund 330 MW Agri-Photovoltaik sowie rund 1.950 MW Batteriespeicher
- attraktiver Kupon

Schwächen
- Projektentwicklungsrisiken
- keine Besicherung
- Transparenz (kein Rating, kein Research)

Fazit:
Die Arteus Energy GmbH möchte kräftig wachsen. Die Gesellschaft hat einen Rahmenvertrag mit einem Investor über ein Eigenkapitalvolumen von bis zu 50 Mio. Euro. Ein Joint Venture mit der Samsung C&T Renewable Energy Europe GmbH sichert zudem eine millionenschwere Entwicklungsfinanzierung. Es gibt branchentypische Entwicklungsrisiken. Insgesamt erscheint ein Investment in die Arteus Energy-Anleihe interessant.

Christian Schiffmacher, www.green-bonds.com

Eckdaten der Arteus Energy Anleihe 2026/2031