Janus Henderson Investors gibt die Einführung seines ersten aktiven europäischen Fixed Income ETF bekannt: den Janus Henderson Tabula EUR AAA CLO UCITS ETF (JCL0).
Das Unternehmen verfügt über umfassende Erfahrung mit verbrieften Investitionen auf der ganzen Welt – dank eines spezialisierten Teams von sechs Portfoliomanagern mit durchschnittlich 27 Jahren Branchenerfahrung und neun Analysten spezialisiert auf verbriefte Wertpapiere. Insgesamt verwalten sie Vermögenswerte in Höhe von über 36 Mrd. USD, wobei CLOs den größten Teil der verbrieften Assets des Unternehmens ausmachen.
JCL0 wird von Colin Fleury, Head of Secured Credit, zusammen mit Denis Struc und Ian Bettney, Portfoliomanager im Secured Credit Team, verwaltet. Das Team hat langjährige Erfahrung mit CLO-Investitionen und arbeitet seit 2010 zusammen. Der Fonds wird in erster Linie in europäische CLOs mit AAA-Rating investieren, kann aber auch bis zu 30% in außereuropäische AAA-CLOs investieren, die den europäischen Verbriefungsregularien entsprechen. Fleury, Struc und Bettney arbeiten eng mit den US-Verbriefungsexperten von Janus Henderson zusammen, um außereuropäische Anlageideen zu bewerten. Das Portfoliomanagementteam hat Zugang zu marktführenden Instrumenten und Systemen, die eine eingehende Analyse der CLO-Sicherheiten ermöglichen, um relative Wertchancen zu identifizieren. Es wird sich dabei auf die Expertise der Verbriefungs- und Credit-Spezialisten des Unternehmens stützen.
Colin Fleury, Head of Secured Credit bei Janus Henderson, sagt: „AAA-CLOs sind eine attraktive Alternative zu Investment-Grade-Unternehmensanleihen. Sie bieten meist höhere Renditen und einen größeren Credit Spread für ein qualitativ hochwertigeres Asset mit geringerer Sensitivität gegenüber Zinsvolatilität. Sie können den Anlegern ein deutlich höheres Ertragspotenzial bei ihren festverzinslichen Anlagen oder Cash-Allokationen bieten.
Als weltweit führender Anbieter von CLOs sind wir davon überzeugt, dass unsere strenge Due-Diligence-Prüfung und unser Prozess der Portfoliokonstruktion zu wettbewerbsfähigen risikobereinigten Erträgen im Vergleich zu traditionellen Fixed-Income-Assetklassen führen können.“
Janus Henderson ist einer der führenden Innovatoren im Bereich aktiver Fixed-Income-ETFs. In den USA ist Janus Henderson der viertgrößte Anbieter von weltweit aktiv verwalteten Fixed-Income-ETFs[2] und der größte aktive ETF-Manager für Verbriefungen[3]. Das Unternehmen bietet in den USA zahlreiche innovative ETFs auf festverzinsliche Wertpapiere an, darunter einen US AAA CLO ETF, der der größte CLO ETF weltweit ist, und einen US BBB CLO ETF. Darüber hinaus wurde das Unternehmen 2024 von GlobalCapital zum ersten Mal als „CLO ETF Provider of the Year“ ausgezeichnet.
Ignacio De La Maza, Head of EMEA & LatAm Client Group bei Janus Henderson, sagt: „Ich freue mich, dass wir aufgrund unserer starken Erfolgsbilanz in den USA unser Know-how bei verbrieften Investitionen nun auch unseren Kunden in Europa zur Verfügung stellen können.
Der Janus Henderson Tabula EUR AAA CLO UCITS ETF wird Anlegern Zugang zum qualitativ hochwertigen, variabel verzinsten europäischen AAA CLO-Markt verschaffen, der bisher nur institutionellen Anlegern zur Verfügung stand – und das auf eine liquide und transparente Weise.“
Michael John Lytle, CEO von Tabula, ergänzt: „AAA CLO ETFs waren in den letzten Jahren eine der wichtigsten Innovationen auf dem globalen ETF-Markt. Das spezielle Fachwissen, das für die Konstruktion robuster CLO-Portfolios erforderlich ist, macht ein engagiertes Team wie das von Janus Henderson unerlässlich, um diese Anlageklasse einem breiteren Publikum zugänglich zu machen. Die UCITS-ETF-Struktur von JCL0 bietet eine transparente Preisgestaltung, eine hohe Liquidität und eine bessere Zugänglichkeit für mehrere Regionen, wodurch der Zugang zum CLO-Markt demokratisiert wird.“
Nach der Auflegung des Janus Henderson Tabula Japan High Conviction Equity UCITS ETF (JCPN) im Oktober 2024 und des Janus Henderson Tabula Pan European High Conviction Equity UCITS ETF (JCEU) im November 2024 ist der Janus Henderson Tabula European AAA CLO ETF die jüngste Ergänzung des aktiven ETF-Angebots des Unternehmens in Europa.
Der Fonds wird zunächst auf Xetra unter dem Ticker JCL0 notiert, gefolgt von Notierungen an der Londoner Börse und der Borsa Italiana, und wird an allen wichtigen europäischen Märkten erhältlich sein.
www.fixed-income.org
Foto: Ignacio De La Maza © Janus Henderson
